2016年5月9日

 

基本面

 

上周五備受矚目的美國4月非農表現喜憂參半，一度打壓美元下探，但美聯儲三號人物的鷹派講話及時“救場”，美元指數探底后微幅攀升，逼近94整數關。非美貨幣步調不一，歐元沖高回落持穩于1.14，英鎊受退歐憂慮打壓連續第四日走軟；商品貨幣全線走軟，澳元跌幅領先；日元沖高回落略微止跌，但反彈力度極為有限。

 

美國勞工部數據顯示，美國4月失業率持穩在5.0%，新增就業人數僅為16萬，遠低于預期20萬且創下七個月低位，同時就業參與率自上月的63%回落至62.8%；不過4月平均小時薪資年率自2.3%升至2.5%，高于預期2.4%，是一個好兆頭。參差不齊的非農報告公布后，加上此前第一季度美國經濟放緩，進一步打壓美聯儲6月加息的可能性。據美國聯邦基金利率期貨顯示，美聯儲6月加息的概率已降至9%，此前為11%，華爾街甚至將下次加息時間推遲至9月。美元指數在數據出爐后快速下探日低93.24，但之后又很快收復失地。

 

美聯儲三號人物、紐約聯儲主席杜德利接受《紐約時報》采訪時稱，盡管4月非農表現糟糕，但無需對這份報告太過看重。杜德利未直接討論6月加息的相關情況，但他指出年內加息兩次是合適的。杜德利在美聯儲擁有永久性投票權，此次他的偏鷹講話讓市場感到意外。在6月會議前，FOCM可能更傾向觀察5月非農的表現。美國總統奧巴馬也表示，對本次非農新增16萬就業感到滿意，并呼吁國會采取行動幫助美國經濟增長，包括提高聯邦最低薪資、通過新的貿易協議及簡化稅法等。

 

周末方面數據，中國4月貿易帳順差自298.5億美元大幅升至455.62億美元，遠超預期400億美元，但分項中出口同比下降1.8%、進口下滑10.9%，主要因上月高速增長的效應有所消退，且全球主要發達國家制造業回暖有所停步。在全球主要經濟體經濟復蘇依然羸弱的情況下，或繼續對美聯儲未來加息步伐施加負面影響。

 

經過非農的洗禮，本周消息面相對清淡。今日重點關注美國4月就業市場狀況指數LMCI，來確認上周五非農是否真正放緩。另外，美國總統大選正如火如荼進行，目前基本確定將是特朗普和希拉里的對決，兩者不同的政策立場都可能在后市對美元及全球市場帶來不可估量的影響，投資者可適當跟進。

 

技術面

 

英鎊/美元

日圖：匯價持續走低并下破20日均線，5/10日均線死叉可能繼續帶來壓力

4小時圖：延續震蕩下行，短期均線系統呈空頭排列

小時圖：試圖反彈但持續受MA50抑制，仍無止跌跡象

綜述：英鎊/美元面臨顯著下行壓力，短線支持關注4月中旬反彈高點1.4350，進一步50日均線1.43附近。

 

澳元/美元

 

日圖：匯價持續走弱，近來連續收錄多根大陰燭顯示空頭動能強勁，下方仍存空間

4小時圖：跌勢明顯，短期均線維持空頭排列

小時圖：暫在0.7370一線陷入橫盤整理，反彈動能缺乏，短線整理后有望重啟下行

綜述：澳元/美元跌勢完好，日內操作上建議逢高做空，阻力0.7390/0.7440，支持先看0.7330，進一步0.73關口。

 

周一關注：

 

德國3月工廠訂單

歐元區5月Sentix投資者信心指數

加拿大4月新屋開工

美國4月就要市場狀況指數LMCI

美聯儲埃文斯/卡什卡利講話